En collaboration avec l’Industrial Technology Research Institute (ITRI), la Taiwan Printed Circuit Association (TPCA) a dévoilé le dernier rapport de production et de ventes concernant l’industrie taïwanaise des PCB. Le rapport indique que les fabricants locaux de circuits imprimés ont atteint une valeur de production mondiale de 6,3 milliards d’euros au quatrième trimestre 2024, soit une hausse de 2,8% en glissement annuel, tandis que la production annuelle a totalisé 23,8Md€, en croissance de 6,1% par rapport à 2023.
Par débouchés, ce sont les communications qui emportent la mise avec 34,2%, suivies par l’informatique (22,5%), les semi-conducteurs (15,5%), l’automobile (12,9%) et l’électronique grand public (9,9%), le reste des applications recueillant 5%. Bien que les serveurs d’IA et les communications par satellite aient représenté une part plus faible de l’ensemble des applications PCB, leur trajectoire de croissance a été forte. En 2024, la valeur de la production de PCB pour les serveurs a augmenté de 49% en glissement annuel pour atteindre 1,5Md€, et le secteur des PCB pour les satellites a grimpé de 83% pour atteindre 560 millions d’euros. Par catégories de produits, les PCB multicouches (30,5%) et les cartes HDI (20,1%) ont connu une demande croissante grâce aux serveurs IA, à l’électronique automobile et aux applications satellites. Les circuits imprimés flexibles (24,4%) ont vu leur part de marché diminuer en raison du repli des smartphones et d’une demande plus faible liée à l’IA. Quant aux substrats de circuits intégrés (15,5%), ils ont certes connu un ralentissement de leur croissance en raison des fluctuations du marché, mais la TPCA estime qu’ils devraient rebondir avec l’adoption croissante de l’IA et des puces de calcul haute performance.
En 2025, la production industrielle devrait approcher les 25Md€, tirée par la demande croissante liée à l’IA pour les serveurs et l’informatique de pointe, ainsi que par les communications par satellite. Toutefois, les perspectives demeurent « prudemment optimistes » : les fournisseurs mondiaux de services cloud augmentent leurs dépenses d’investissement et les efforts de développement de l’IA souveraine s’accélèrent dans le monde entier. La demande de serveurs d’IA devrait poursuivre sa tendance à la hausse, et l’adoption de l’informatique de pointe devrait favoriser la demande de HDI et de PCB multicouches. L’expansion du marché des satellites en orbite basse (LEO), portée par la baisse des coûts de lancement, devrait également stimuler la demande de PCB pour satellites. Mais il y a un mais : les incertitudes politiques liées à l’administration Trump restent un « facteur critique pour 2025 ». D’éventuels ajustements tarifaires pourraient impacter les tendances de l’inflation mondiale, tandis que l’évolution des politiques relatives aux véhicules électriques – comme l’assouplissement des réglementations environnementales ou la réduction des subventions – pourrait introduire de la volatilité dans le secteur des véhicules électriques. En outre, les risques déflationnistes persistants en Chine pourraient affaiblir la reprise du marché de consommation.
La TPCA mentionne également l’augmentation des capacités de production des fabricants de PCB taïwanais et chinois en Thaïlande. Bien que partant d’un niveau relativement limité, « l’expansion des capacités à long terme pourrait intensifier la concurrence sur les prix du marché. Par ailleurs, la hausse des prix internationaux de l’or et l’inflation attendue des prix de l’électricité posent des défis supplémentaires en matière de coûts pour les fabricants ».
